在期货交易中,加仓是一种重要的交易策略,它能够在合适的时机放大盈利或者优化成本。然而,加仓也需要谨慎运用,掌握一定的秘技才能在市场中取得更好的效果。下面将详细介绍一些做期货的加仓秘技。
金字塔式加仓是一种较为稳健的加仓方式。其核心原则是随着价格的上升或下降,逐渐减少加仓的数量。例如,当投资者判断某期货品种价格将上涨时,先建立一定数量的底仓。当价格上涨一定幅度后,再追加一部分仓位,但此次加仓的数量要少于底仓。如果价格继续上涨,再进行第三次加仓,且加仓量更少。这样做的好处是,在行情判断正确的情况下,能够逐步扩大盈利;即使行情反转,由于前期加仓量较大,后期加仓量较小,损失也相对可控。比如在螺纹钢期货价格上涨过程中,首次买入10手作为底仓,价格上涨5%后买入6手,再上涨5%后买入4手,若后续价格下跌,损失也会因加仓量的递减而有所缓冲。
倒金字塔式加仓与金字塔式加仓相反。它是在行情启动初期,先少量试探性建仓。当行情朝着预期方向发展,且趋势较为明朗时,再逐渐加大加仓力度。这种加仓方式适合在市场趋势已经确立,投资者对行情把握较大的情况下使用。例如,在黄金期货价格处于底部区域开始反弹时,先买入2手进行试探。随着价格上涨,确认反弹趋势后,再买入4手,若价格继续上涨,可再买入8手等。不过,这种方式风险相对较高,因为一旦行情判断失误,前期少量试探性仓位可能无法弥补后期大量加仓带来的损失。
分批加仓是将资金分成若干等份,在不同的价格区间或时间点逐步加仓。这种方法不依赖于特定的行情走势判断,而是通过分散加仓来降低风险。比如,投资者有100万元资金用于期货交易,将其平均分成5份,每份20万元。当期货价格在某个区间内波动时,每隔一定时间或价格变动幅度,就用一份资金进行加仓。这样可以避免一次性加仓带来的风险集中,即使某一次加仓的时机不佳,其他批次的加仓仍有机会在合适的价位进入市场,从而摊薄成本。
许多投资者会依据技术指标来进行加仓操作。例如,当移动平均线出现金叉时,表明短期均线向上穿过长期均线,市场处于多头行情,此时可以考虑加仓。或者当相对强弱指标(RSI)处于超卖区域后回升至一定数值时,也可视为加仓信号。以豆粕期货为例,当5日均线向上穿过20日均线形成金叉,且RSI指标从超卖区域回升至50附近时,投资者可以结合自己的仓位情况和风险承受能力适当加仓。但需要注意的是,技术指标并非绝对准确,需要结合其他因素综合判断。
基于基本面分析的加仓策略是根据期货品种的供需关系、宏观经济数据等因素来判断加仓时机。例如,对于原油期货,当全球经济增长预期向好,石油需求有望增加,同时原油库存下降时,从基本面角度看是有加仓价值的。又如,当央行实行宽松的货币政策,市场流动性充裕,对于一些金融期货品种可能会有利多影响,此时也可以结合市场情况考虑加仓。不过,基本面因素的变化相对较为复杂和缓慢,需要投资者持续关注和深入研究。
总之,做期货的加仓秘技多种多样,每种方法都有其特点和适用场景。投资者在实际操作中应结合自身的交易经验、风险承受能力和市场情况,灵活选择合适的加仓策略,以提高交易的成功率和盈利能力。同时,也要时刻注意控制风险,避免盲目加仓导致巨大损失。